文|消金界
溫州銀行近期出圈了，原因是去年凈利潤增速一騎絕塵，在全球銀行1000強排行榜中，進入了中國銀行業利潤增長二十強。
但也許最近，溫州銀行自己并不想太過“招搖”——近日，浙江證監局發布了對溫州銀行采取責令整改措施的決定。
根據決定，經浙江證監局核查發現，溫州銀行存在基金銷售業務部門負責人等未取得基金從業資格、未按時完成上年度監察稽核報告、投資者問卷調查未涵蓋收入來源和數額、未對基金銷售業務定期開展適當性自查、未按要求報備反洗錢工作相關材料等五大方面的問題。
而且拉長周期也能看出，去年經營利潤的暴漲很難說明是溫州銀行盈利能力已相應提升。
倒是近期溫州銀行走訪持牌消金機構，還有結合近年來在甩掉歷史包袱方面的動作等，可以看出溫州銀行在做大做強方面，似乎已有了明晰的計劃。
因此，利潤增長排名靠前這一出圈動作，更多在表明該行業績有觸底的跡象，而在反彈方面，還有強化內控等方面的路要走。
01、凈利潤同比增長了363.64%
溫州銀行因其2022年的稅前利潤為1.72億美元，同比大增212%，進入中國銀行業稅前利潤增長TOP20強。
根據溫州銀行2022年年報，截至2022年底，溫州銀行總資產4099億元，較年初增長26%，貸款余額2204億元，較年初增長27%，存款2966億元，較年初增長33%。
2022年，溫州銀行實現營業收入57.1億元，凈利潤9.18億元，凈利潤同比增長了363.64%。
僅僅看增幅，2022年，溫州銀行各方面的表現確實不錯；但拉長時間看，則是另外一種景象了。
2016年至2021年，溫州銀行凈利潤分別為10.29億元、9.02億元、5.10億元、6.93億元、1.59億元、1.98億元，同比增長分別為26.57%、-12.34%、-43.46%、35.88%、-77.06%、24.53%。
可以看到，過去幾年，溫州銀行的凈利潤起伏一直比較大。而整體上，溫州銀行盈利能力下降的趨勢還是十分明顯的。
對于過去幾年凈利潤的大幅下滑，溫州銀行解釋說是因為“計提資產減值損失”。
2019年至2021年，溫州銀行撥備前的利潤總額分別為23.76億元、24.12億元、32.67億元，信用減值損失分別為15.74億元、24.09億元、32.62億元。計提信用減值損失確實蠶食了溫州銀行的利潤。
與凈利潤一起起伏的，還有核心一級資本充足率。
2018年，溫州銀行的核心一級資本充足率為8.7%，2019年下滑到8.53%。2020年，通過增資擴股，溫州銀行募集了70億元用于補充核心一級資本，核心一級資本充足率上升到了9.27%。隨后2021年6月，溫州銀行引進溫州鹿城農商行等19家農商行入股，發行13.56億股，募集資金40億元，又全部用于補充核心一級資本，核心一級資本充足率上升到10.18%。
但到了2022年底，溫州銀行的核心一級資本充足率下降到了8.65%。可見，連續兩年的增資擴股并沒有解決溫州銀行核心資本充足率降低的問題。
因此，僅憑2022年凈利潤的大增，就說溫州銀行盈利能力有了相應的提升，還為時過早。
02、計劃了15年仍未上市
要想恢復盈利能力，溫州銀行依舊需要更多的補充資本，那這就不得不提到溫州銀行的上市進程了。
2008年，溫州銀行就發布了其上市議案，計劃登陸A股。2009年，溫州銀行通過了上市輔導期，然后上市進程就停滯了下來。
雖然2012年，“溫州金改12條細則”中提到，要推動溫州銀行上市融資，但上市計劃仍然處于停滯狀態。直到2017年底，溫州銀行才又進入上市輔導，但此后又陷入停滯。
2021年7月，浙江證監會披露的進展報告中，中金公司表示對溫州銀行的上市輔導已完成預期的輔導目標。
目前，兩年的時間又過去了，溫州銀行的上市進程又沒了新的進展。而距離最初提出上市已經過去將近15年。
一個經濟發達地區的城商行，上市計劃搞了15年還沒上市，這是少見的。而溫州銀行的上市之路走得之所以如此曲折，和溫州銀行的股權結構的變化有著很大的關系。
前些年，某些股東利用銀行牌照不斷自我輸血，掏空銀行的案例屢見不鮮。正是為了遏制類似情況，2020年，隨著中小銀行改革的推進，監管對于中小銀行開始強化各項要求，包括嚴查中小銀行股權結構和股東資質，強化對實控人的穿透式監管，整治違規占用銀行資金，非法獲取銀行股權、股權代持以及使用不正當手段操縱銀行經營管理的行為等。也是在2020年，溫州銀行行長吳華因嚴重違紀違法被逮捕。
到了2021年5月，溫州銀行引入浙江農商聯合銀行作為戰略投資者，開始推進體制轉變和經營轉型。目前第一大股東為溫州國有金融資本管理有限公司。
一個值得關注的點是，同樣進入全球銀行1000強排行的，緊隨溫州銀行其后的是盛京銀行（02066.HK）。
溫州銀行與盛京銀行的境遇“異曲同工”——新湖系之于溫州銀行，就是恒大之于盛京銀行。區別僅僅在于“包袱”的大小。
所以，當前該行進入榜單并不意味著真正走出了“泥潭”，不過在甩掉歷史包袱方面應該是做到位了。
這樣來看，該行一方面一直在“辭舊”，而另一方面，新動作也表明其在“迎新”。
消金界注意到，溫州銀行近期似乎有計劃加強消費信貸業務。就在7月14日，溫州銀行董事長一行還考察了消金公司，探討可能的合作方式。
但根據其2022年披露的數據，溫州銀行個人貸款還主要集中在個人經營貸上，占比高達75.9%，房貸、信用卡占比都很低，其他消費貸款合計也僅占18.11%。在個人貸款的結構上，溫州銀行可以說嚴重“偏科”。
因此該行想要快速調業務結構的話，和持牌消金合作也不失為一個好辦法。
總結來說，對溫州銀行來說，與上榜單相比，體制上的轉變、業務上的轉型才更能體現其“向好”。當然，良好的機構治理與業績表現，也更有利于其被資本市場認可。