文 | 財富質點 李婷

近日，理財魔方App所屬公司北京口袋財富信息科技有限公司（下稱“口袋財富”）投資人變更，原股東杭州透視投資管理合伙企業（有限合伙）（下稱“透視資本”）退出，新增自然人股東俞海平。

對于口袋財富而言，俞海平不是陌生人，其是透視資本的合伙人之一，也是口袋財富的間接股東。透視資本僅有兩位合伙人，陳敏是其執行事務合伙人。

透視資本在互金領域不止投過口袋財富。早在2017年，其就投資了杭州拓道互聯網金融服務有限公司（簡稱“拓道金服”）。后來，拓道金服案發被查。

工商信息顯示，口袋財富成立于2014年12月，注冊資金499萬元，股東多達近三十位，其中包括創始人袁雨來以及眾多私募基金。理財魔方App的開發者為玄元保險代理有限公司，官網所留公司名稱也是玄元保險，后者股權穿透后即口袋財富。

一直以來，理財魔方的發展十分順利，行業競爭力不容小覷，此時透視資本選擇退出，其背后原因何在？《雪浪Finance》試圖聯系對方，截至發稿前尚未得到回復。

01、前股東參股拓道金服

工商信息顯示，透視資本成立于2016年11月，注冊資本3000萬元，經營范圍包括實業投資、投資管理、投資咨詢等。

透視資本有兩位合伙人——俞海平和陳敏，其中，陳敏為執行事務合伙人。

成立后不久，透視資本就參與了對拓道金服的融資。

據拓道金服官方微信披露，2017年1月，拓道金服宣布獲得8000萬元的A輪融資，知名機構幫實資本、蟲二文化產業基金領投，藍山資本、宏橋資本、透視資本等跟投。透視資本由此成為這家公司的出資人之一。

工商信息顯示，拓道金服目前的唯一股東是浙江拓道網絡技術有限公司，后者的股東名單有六位成員，透視資本便是其一。

值得注意的是，透視資本投資后不到三年，拓道金服遭遇風波。

2019年11月，杭州市公安局西湖區分局發布的警方通報稱，近期西湖區人民政府行政核查發現，拓道金服存在違法犯罪行為，且資產無法覆蓋平臺現有資金缺口，包括張某軍、范某云等在內的5名犯罪嫌疑人已被依法采取刑事強制措施。

2020年6月，杭州市公安局西湖區分局通告了上述案件的進展。

工商信息顯示，拓道金服成立于2013年11月，注冊資本5000萬元，法定代表人張羅軍，范爔云為公司監事。

02、理財新星

踩雷拓道金服的透視資本，還在2018年4月入股了口袋財富，成為理財魔方背后股東之一。

公開資料顯示，理財魔方高層包括：CEO袁雨來、首席金融專家馬永諳、互聯網運營專家姜海涌。

其中，袁雨來博士畢業于清華大學計算機系，曾擔任英特爾中國研究院擔任研究員、深圳清華大學研究院云計算與容災技術實驗室副主任、百度音樂技術委員會主席，百度CBG事業群組技術委員會委員。

馬永諳曾出任中國銀河證券基金研究中心基金分析師及研究所運營總監兼基金研究總監、民生證券研究所副所長及銷售交易部總經理。2012年，馬永諳參與創辦國內第一家MoM私募萬博兄弟資產管理公司并擔任公司總裁。

姜海涌畢業于清華大學經濟管理學院EMBA，曾在支付寶、方太負責用戶研究和品牌營銷；2013年創辦國內首家移動端幼教云平臺；2014年創辦聚焦營銷機構，為提供用戶運營和品牌策略。

理財魔方并不是袁雨來的首次創業。早在2012年，袁雨來就創辦了中國第一個社交音樂推薦系統音貝網，一年后音貝網被百度收購, 袁雨來也因此進入百度音樂，主要負責帶領團隊構建支持千萬用戶的大型個性化數據挖掘與推薦系統。

2014年離職百度后，袁雨來考慮在“AI+”方向上再次創業。“那時我就對自己說，再創業一定要做一個有商業模式的公司，做一個離錢近的項目。”

于是，理財魔方誕生了，并俘獲一眾資本的青睞。

公開信息顯示，2015年5月，理財魔方獲得由蝙蝠源創資本領投的1000萬元天使輪融資；2016年12月又完成了2000萬元Pre-A輪融資，投資方包括新毅資本、玖創資本以及亞杰天使基金；2018年獲得由個人投資者、凱泰資本、蘇州國發、九合創投聯合投資的4000萬元A+輪融資。

2021年6月，姜海涌對外表示，理財魔方累計融資超過2億元人民幣，大部分資金用于AI系統研發，且理財魔方擁有基金銷售牌照和保險代理牌照，獲得監管部門的認可，為理財魔方長期穩定的發展打下了堅實的基礎。

理財魔方是一款由AI驅動的家庭理財計劃定制App，專注于向用戶提供便捷的基金購買平臺。進入App“產品”界面首頁，可以看到“基金、組合、私募、保險”四大類產品。

理財魔方App顯示，截至2021年底，理財魔方已擁有100+家公募基金、銀行、保險、券商合作伙伴，包括華夏基金、天弘基金、國泰基金、浦發銀行、平安銀行等；累計基金交易額達300億+；代銷基金數量達8000+；注冊用戶超100萬。

根據理財魔方官網，基金銷售服務由玄元保險提供。此外，理財魔方App顯示，其開發者正是玄元保險。

工商信息顯示，玄元保險（全稱“玄元保險代理有限公司”）成立于2009年，注冊資本6601.6萬元。2022年6月，一篇報道指出，玄元保險已與68家基金公司簽訂基金代銷協議，代銷的基金只數已超過3000只。

此外，根據基金業協會公布的2022年第四季度銷售機構公募基金銷售保有規模榜單，僅中國人壽保險、玄元保險兩家保險機構擠入行業前100，其中，玄元保險排名84位，其代銷的股票+混合公募基金、非貨幣基金保有規模分別為41億元、53億元。

不過，理財魔方的發展并非完全一帆風順。2017年，這家公司曾被山西證監局點名。

有媒體報道稱，2017年4月14日，山西證監局指出目前智能投顧涉嫌無牌照基金代銷，并點名理財魔方以基金作為構建投資組合的標的，實現對客戶風險偏好的匹配。其交易系統接入了盈米財富基金的購買端口。

對此，理財魔方回應稱，理財魔方目前并未接到山西證監局的調查，并表示“平臺與盈米的合作是引流模式，用戶購買基金時會提示‘您即將進入盈米財富進行基金交易操作’等提示，開戶、在綁卡、交易等動作，都是盈米財富的頁面上操作。”