文｜藍海經濟觀察 楊政 沈奇

疫情反復帶來的不確定性，暴露出復雜且全球布局的汽車產業供應鏈十分脆弱。

作為新能源汽車核心部件的動力電池，其關鍵原材料碳酸鋰價格一路飆升，電池級碳酸鋰價格從去年初的6.8萬元/噸持續上漲到如今的約50萬元/噸，翻了近8倍。短期內，相較于下游擴產迅速，上游鋰鹽、鋰礦的產能增長能力有限。

此外，作為汽車制造重要原材料的鋼鐵、鋁、銅，期貨價格均保持在較高位置。

新能源汽車逆勢增長，供不應求

根據4月7日，乘聯會公布的3月汽車銷量數據。2022年3月國內乘用車市場預計零售銷量150.1萬輛，同比下降15%。

但從結構上看，新能源汽車銷量仍在大幅提高，根據中國汽車工業協會發布的數據，2022年一季度，新能源汽車累計產量為129.3萬輛，同比增長142.0%;新能源汽車累計銷量125.7萬輛，同比增長138.6%。其中3月新能源汽車產量為46.5萬輛，同比增長114.8%;銷量為48.4萬輛，同比增長114.1%。

此外根據乘聯會數據，在新能源汽車零售滲透率方面，3月新能源車國內零售滲透率達28.2%，同比提升17.6%。2021年的滲透率為14.8%，其中去年12月該數值一度高達22.6%。

顯然，在上游汽車產業鏈不穩定、原材料價格維持高位的條件下，新能源汽車將維持供不應求的情況，特斯拉中國僅在3月就出現3次漲價，在美國市場漲價從去年就進行了10多輪，可見新能源汽車已經成為賣方市場。

此外，歐洲也開始調整未來能源戰略規劃，再次提出把新能源電力包括核電作為未來規劃的方向，替代對進口化石燃料的依賴，這也將刺激歐洲對新能源汽車的需求。

新能源汽車與電網

我國能源結構“缺油少氣“，電動汽車在能源安全面前更容易受到青睞，尤其在俄烏沖突的環境下，國際油價一度飆升到100美元/桶之上。3月末到4月上旬，全國各地92號汽油價格保持在8.6-8.8元/升，95號汽油價格在9.2-9.4元/升。這使得新能源汽車的優勢進一步放大。

2021年的秋天的限電潮讓不少以電動汽車為主的新能源車主排隊充電。雖然在2021年10月12日，乘聯會在公布9月汽車產銷數據時表示，據測算電動汽車充電用電量僅占總用電量的0.13%，不會造成社會電力緊張，但電網的承受能力不能僅用這種平均的一般情況考慮，還需要考慮極端的情況。

以特斯拉V3超級充電樁為例，V3超級充電樁的功率達到300kw，而根據北極星售電網截止2021年2月的各省用電負荷峰值的情況，假設有1萬輛電動汽車同時通過特斯拉V3超級充電樁充電，則用電負荷達到300萬kw，占到上海市用電峰值的近1/10，占北京市用電峰值的約12.21%。

根據上海市公安局數據，截至2021年底，上海新能源汽車保有量已經達到63.5萬輛，占汽車總量的14.33%，一旦超級充電樁普及后，在其集中充電的時間段(例如夜間)對電網的沖擊將十分明顯。同時，其波動性非常明顯，大多數車的充電時段類似，因此對于電網彈性和智慧化調度也提出了更高的要求。

在油價高企、能源安全愈發受到關注的當前，新能源汽車越來越受青睞，獲益的將是整條產業鏈。

值得注意的是，新能源汽車還有很多瓶頸尚待解決。在疫情變化的不確定環境下，新能源汽車上游的生產受到原材料供應不足、價格上漲與產能受限的多重壓力;而在新能源汽車充電的環節，也不單單是充電樁的建設問題，而會涉及到電網的綜合提升以及其他基礎設施的改善。

還是那句話，尋找一個小的市場空間，專注于一個問題的解決，隨著市場的長期增長，可以誕生一個超級企業。