文｜家族企業雜志
隨著我國上市銀行集中發布2021年報，中國十二大私人銀行2021年的經營業績數據也相繼浮出水面?！都易迤髽I》雜志經過統計、分析及與過往數據比對，梳理出中國私人銀行領域最新的發展特征和未來趨勢，形成【2021私行業績分析】系列研究，共五篇，角度分別為：
從管理資產規模（AUM）和客戶數看宏觀面；
從戶均AUM增長率看私行發展戰略差異化；
從歷年數據看私行發展速度和質量；
從家族信托和代銷基金數據看私行主推產品與服務特征；
從Python大數據詞頻分析看私行發展關鍵詞。
在本周一到周五連續發布，相關內容請大家批評指正。
在前兩篇研究中，我們梳理出了中國十二大私人銀行2021年管理資產規模（AUM）、客戶數及其增長率等業績指標，并計算出各私行戶均資產規模（戶均AUM）及其增長率。
我們發現，與2020年相比，2021年中國十二大私人銀行中只有6家的戶均AUM是增長的，其余6家則是下跌的，再對比其他業績數據，我們開始洞察到各私行發展深層次的差異。今天，我們將進一步關注私行發展的速度和質量。
近年來，我國私人銀行業發展增速較快，“某某私行幾年內業績翻了幾番”這樣的說法不絕于耳。那么本篇研究，我們就拉長數據分析的時間線，看一看：哪家私行近年來“跑”得最快？又是哪家私行“跑”得最穩？
我們首先梳理中國十二大私人銀行自成立以來至今的所有年度經營業績數據，然后觀察各家私行用了幾年將AUM翻了一番；對于管理資產規模較大且歷史數據較為完備的私行，我們還會觀察其用了幾年將AUM翻了兩番，以及AUM突破1萬億、2萬億和3萬億的年份。
上面這些數據將集中體現一家私行的增長速度，而如何體現一家私行增長的質量呢？我們將采用戶均AUM這個指標。當AUM翻一番、翻兩番時，其戶均AUM是上升還是下降？幅度有多少？這些都可以反映私行增長背后的質量。
招商銀行私人銀行AUM：2年翻一番，7年翻兩番
【表1】招商銀行私人銀行主要經營業績指標
從2007年招商銀行成立首家私人銀行中心，到2015年管理客戶金融資產規模（AUM）突破1萬億，招商銀行私人銀行用了8年的時間，坐上了中國私行界頭把交椅。此后，招商銀行私人銀行AUM從1萬億增長到2萬億用了3年，從2萬億增長到3萬億用了3年。2021年，招商銀行私人銀行AUM為33,939.04億元，比2016年翻了一番，比2014年翻了兩番。
如表1，在AUM翻一番的2年內（從2014年到2016年），招商銀行私人銀行的戶均AUM從2,288.93萬元增長到2,786.27萬元，增長了21.72%。在AUM翻兩番的7年內（從2014年到2021年），其戶均AUM增長率為21.47%。可以看到，2021年其戶均AUM為2780.43萬元，與5年前的2016年基本持平且略有下降，因此后一增長率比前一個更低。
中國銀行私人銀行AUM：4年翻一番，9年翻兩番
【表2】中國銀行私人銀行主要經營業績指標
中國銀行2007年啟動私人銀行業務，是首家推出私人銀行服務的中資銀行，至2016年AUM突破1萬億，2021年突破2萬億。2021年，中國銀行私人銀行AUM為21,600.00億元，比2016年翻了一番，比2012年翻了兩番。
如表2，在AUM翻一番的4年間（從2012年到2016年），中國銀行私人銀行的戶均AUM下降了6.82%；在AUM翻兩番的9年間（從2012年到2021年），其戶均AUM從1,125.00萬元增長到1,466.40萬元，增長了30.35%。
中國工商銀行私人銀行AUM：2年翻一番，8年翻兩番
【表3】中國工商銀行私人銀行主要經營業績指標
2008年，中國工商銀行私人銀行部成立，至2015年AUM突破1萬億。由于其2021年的私人銀行數據統計口徑發生改變，因此我們用中國工商銀行私人銀行2020年所統計的AUM大于等于800萬元的私行客戶金融資產數據來與往年做對比。從2013年到2015年的2年間，中國工商銀行私人銀行的AUM將近翻了一番，從2013年至今8年間，大約翻了兩番。
如表3，從2013年到2015年，中國工商銀行私人銀行的戶均AUM略降，下降了1.77%，從2013年到2020年，其戶均AUM略增，增長了2.04%。
中國建設銀行私人銀行AUM：3年翻一番，7年翻兩番
【表4】中國建設銀行私人銀行主要經營業績指標
2008年中國建設銀行正式啟動私人銀行業務，到2018年AUM突破1萬億，2021年突破2萬億。2021年，中國建設銀行私人銀行AUM為20,200.00億元，比2017年翻了一番，比2014年翻了兩番。
如表4，在AUM翻一番的3年內（從2014年到2017年），其戶均AUM從1,145.31萬元增長到1,389.39萬元，增長了21.31%。在AUM翻兩番的8年內（從2014年到2021年），其戶均AUM略有降低。這主要是因為近年來中國建設銀行私人銀行AUM門檻從1000萬元降低到600萬元。
中國農業銀行私人銀行AUM：4年翻一番，8年翻兩番
【表5】中國農業銀行私人銀行主要經營業績指標
2009年，中國農業銀行私人銀行部正式成立。到2017年管理客戶金融資產規模（AUM）突破1萬億。2021年，中國農業銀行私人銀行AUM為18,465.00億元，比2017年翻了近一番，比2013年翻了近兩番。
如表5，從2013年到2017年的4年間，其戶均AUM從1,122.22萬元下降到970.38萬元，下降了13.53%。到2021年，其戶均AUM雖有回升，但仍然略低于2013年。
平安銀行私人銀行AUM：2年翻一番，戶均增長20.39%
【表6】平安銀行私人銀行主要經營業績指標
2013年，平安銀行私人銀行業務正式啟動。到2020年，其AUM突破1萬億。2021年，平安私人銀行AUM為14,060.96億元，比2019年翻了近一番。
如表6，從2019年到2021年，平安私人銀行戶均AUM從1,675.66 萬元增長到2,017.35萬元，增長了20.39%。
交通銀行私人銀行AUM：4年翻一番，戶均增長7.82%
【表7】交通銀行私人銀行主要經營業績指標
2008年，交通銀行正式推出私人銀行服務。2021年，其AUM為9,951.99億元，比2017年翻了一番。
如表7，在AUM翻一番的這4年間（從2017年到2021年），其戶均AUM從1,311.16 萬元增長到1,413.63萬元，增長了7.82%。
興業銀行私人銀行AUM：4年翻一番，戶均下降9.28%
【表8】興業銀行私人銀行主要經營業績指標
2011年，興業銀行私人銀行部成立。到2021年AUM為7,424.50億元，比2017年翻了一番。
如表8，在AUM翻一番的這4年間（從2017年到2021年），其戶均AUM從1,404.87萬元下降到1,274.48萬元，降幅為9.28%。
中信銀行私人銀行AUM：4年翻一番，戶均下降10.48%
【表9】中信銀行私人銀行主要經營業績指標
2007年，中信銀行私人銀行部成立。到2020年AUM為6,803.00億元（因其2021年AUM數據未披露，我們采用了中信銀行私人銀行部2020年的AUM數據），比2016年翻了一番。
如表9，在AUM翻一番的這4年間（從2016年到2020年），其戶均AUM從1,487.11萬元下降到1,331.31萬元，下降了10.48%。
中國民生銀行私人銀行AUM：7年翻一番，戶均下降14.60%
【表10】中國民生銀行私人銀行主要經營業績指標
2008年，中國民生銀行私人銀行部正式成立。到2021年，其AUM為5,321.68億元，比2014年翻了一番。
如表10，在AUM翻一番的這7年間（從2014年到2021年），中國民生銀行私人銀行戶均AUM從1,616.59萬元下降到1,380.64萬元，下降了14.60%。
光大銀行私人銀行AUM：5年翻一番，戶均增長9.57%
【表11】光大銀行私人銀行主要經營業績指標
2011年，光大銀行推出私人銀行服務。到2021年，其AUM為5,011.28億元，比2016年翻了近一番。
如表11，從2016年到2021年的5年間，光大銀行私人銀行戶均AUM從914.35萬元增長到1,001.84萬元，增長了9.57%。
浦發銀行私人銀行AUM：7年翻一番，戶均增長9.1%
【表12】浦發銀行私人銀行主要經營業績指標
2011年，浦發銀行私人銀行成立。到2021年，AUM突破5,000億元，比2014年翻了一番。
如表12，從2014年到2021年的7年間，其戶均AUM從1,833.33萬元增長到2,000.00萬元，增長了9.1%。
近年來，家族信托和代理基金成為各私行推出的熱門產品，還有一些非金融服務也成為私行吸引客戶的重要手段。下一篇我們將重點梳理2021年私行主推的一些熱門產品與服務的特征和趨勢。