記者 | 吳紹志
“踩雷”信托之后，是等待訴訟結(jié)果還是轉(zhuǎn)讓權(quán)益止血回款？
2月22日，淘寶網(wǎng)資產(chǎn)競(jìng)價(jià)網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)上結(jié)束了一場(chǎng)公開掛牌競(jìng)價(jià)，拍賣標(biāo)的為中原銀行對(duì)深圳市皇庭投資管理有限公司（簡(jiǎn)稱“皇庭投資”）的信托受益權(quán)，處置單位為中原銀行鄭州分行，起始價(jià)1.9億元，最終因無人競(jìng)價(jià)而競(jìng)價(jià)失敗。
從標(biāo)的信息來看，1.9億元的起始價(jià)格僅覆蓋了信托本金，此外還包括利息2421.42萬元，訴訟費(fèi)134.78萬元，違約金具體金額依據(jù)合同約定。
界面新聞?dòng)浾吡私獾剑?017年11月，中原銀行以自有資金3.99億元認(rèn)購了“中原信托·皇庭國際定向資管投資項(xiàng)目集合資金信托計(jì)劃”（簡(jiǎn)稱“中原信托·皇庭國際”）的優(yōu)先級(jí)。后續(xù)償還了2.09億元，仍有1.9億元未償還。
中原信托·皇庭國際總規(guī)模5.33億元，除了中原銀行，另有一家公司認(rèn)購了1.34億元的劣后級(jí)信托，信托資金投資于“中原信托安信證券一號(hào)定向資產(chǎn)管理計(jì)劃”，最終通過安信證券進(jìn)行場(chǎng)內(nèi)股票質(zhì)押，資金流向了大股東皇庭投資。
質(zhì)押物方面，皇庭投資以其持有的8698.59萬股皇庭國際（000056.SZ）A股股票提供質(zhì)押擔(dān)保，百利亞太投資有限公司（簡(jiǎn)稱“百利亞太投資”）以其持有的1500萬股皇庭國際（200056.SZ）B股股票提供質(zhì)押擔(dān)保。同時(shí)，深圳市皇庭產(chǎn)業(yè)控股有限公司以其持有的深圳市同心投資基金股份公司3.4%的股權(quán)提供質(zhì)押擔(dān)保，實(shí)控人鄭康豪以其持有的深圳市皇庭集團(tuán)有限公司4.235%的股權(quán)提供質(zhì)押擔(dān)保。
中原銀行鄭州分行相關(guān)負(fù)責(zé)人稱：“皇庭也想買我們的權(quán)益，但是給的價(jià)格有點(diǎn)低，我們并不愿意給，所以在推動(dòng)訴訟的同時(shí)，也希望賣給合適的投資者。我們的訴訟剛出判決，現(xiàn)在在等判決生效，然后申請(qǐng)強(qiáng)制執(zhí)行?！?/p>
至于交易價(jià)格方面，上述負(fù)責(zé)人表示：“我們向總行申請(qǐng)?jiān)谠A(chǔ)上打九折出售，但目前還沒有批復(fù)。春節(jié)后質(zhì)押的股票相對(duì)穩(wěn)定。”
Wind數(shù)據(jù)顯示，皇庭國際2021年年末為5.72元/股，春節(jié)后持續(xù)攀升，最新收盤價(jià)為8.26元/股，以此計(jì)算，質(zhì)押的A股股票價(jià)值約為7.19億元。
雖然股票走勢(shì)不差，皇庭國際的債務(wù)情況卻十分令人擔(dān)憂，“信托一哥”也深陷其中。
皇庭國際2月11日披露的深交所關(guān)注函回復(fù)公告中稱，截至2021年12月31日，公司貨幣資金期末余額1.04億元。公司一年內(nèi)到期的有息負(fù)債總額為40.64億元，占公司借款余額的89.75%，但是借款中以房產(chǎn)、存單等實(shí)物資產(chǎn)抵押、質(zhì)押貸款為38.63億元，信用貸款為2.01億元。
皇庭國際還表示，公司因到期或涉訴等原因尚未償還債務(wù)的余額為34.28億元，主要是中信信托27.5億元貸款。
2021年5月披露的公告顯示，2016年，子公司融發(fā)投資與中信信托簽訂了《信托貸款合同》，借款金額為30億元，借款期限為2016年3月30日至2021年3月30日。
該筆借款不僅有皇庭廣場(chǎng)的土地使用權(quán)作為抵押擔(dān)保，還有皇庭國際和其子公司的股權(quán)質(zhì)押擔(dān)保，以及鄭康豪等提供的連帶責(zé)任擔(dān)保。但是，等到該筆貸款到期，貸款余額還剩27.5億元，僅歸還了0.5億元。因貸款無法續(xù)期，中信信托向法院提起訴訟，要求償還借款本金及利息，并申請(qǐng)?jiān)V前保全，申請(qǐng)查封了融發(fā)投資名下位于深圳市福田區(qū)中心區(qū)晶島國商購物中心（即皇庭廣場(chǎng)）的不動(dòng)產(chǎn)，查封期限為36個(gè)月。