文 | 源Sight 柯基
近日，富士康母公司鴻海科技集團宣布了一項重大戰略舉措，其將攜手全球半導體創新品牌Porotech，正式進軍AR智能眼鏡市場，并計劃于2025年第4季度啟動MicroLED晶圓量產。
據了解，Porotech擁有GaN氮化鎵技術以及自主研發的PoroGaN 技術平臺，在AR微顯示器領域具有一定的技術優勢。
值得注意的是，富士康此次進軍AR智能眼鏡市場，并非是要直接涉足終端產品的品牌運營，而是要做AR眼鏡的“賣鏟人”。
有分析人士指出，通過推進MicroLED業務，富士康可以進一步鞏固其在蘋果供應鏈中的地位，為蘋果后續產品應用MicroLED技術鋪平道路。
只不過，盯上“賣鏟人”角色的不止富士康一家，僅在蘋果供應鏈之中，就有歌爾股份這樣的“果鏈大佬”在意圖爭奪話語權。
有技術、無品牌
相較于小米、蘋果等企業，富士康選擇避開終端市場直接競爭之路。
在AR賽道上，富士康終端品牌布局近乎空白，這使其在進入終端領域時極為審慎。從其與Porotech的合作中可清晰洞察，富士康將重心置于AR顯示解決方案研發，全力助推全球AR和微顯示技術向前邁進。
富士康在AR技術領域底蘊深厚，早期便投身于AI技術自主研發與應用探索，巧妙運用機器學習算法優化生產流程，精準預測設備故障，極大提升了生產效率與產品質量。例如，借助AI驅動的視覺檢測系統，富士康能夠迅速精準地識別電子產品表面微小瑕疵，有效提升產品良品率。
隨著技術演進，2024年富士康在墨西哥瓜達拉哈拉市構建全球最大的英偉達GB200超級芯片制造工廠。GB200作為英偉達下一代Blackwell計算平臺核心組件，專為高效能AI計算量身打造。借此合作，富士康不僅為全球AI應用筑牢硬件根基，也為自身在AI領域的深入發展構筑了堅實平臺。
然而，從客戶結構、出貨量等因素考量，富士康在終端品牌建設方面差強人意。以液晶電視領域為例，據洛圖科技2024年數據顯示，10月富士康電視ODM出貨量約60萬臺，同比下滑11.3%，位列第七；11月出貨量雖達約70萬臺，實現5.3%的同比增長與11.1%的環比增長，但仍居第七位，且客戶群體主要集中于索尼和夏普等外資品牌，客戶結構單一。在技術創新層面，盡管富士康制造工藝具備一定優勢，但在產品功能拓展與用戶體驗優化方面，相較于競爭對手存在明顯滯后性。
在新能源汽車領域，富士康同樣屢遭挫折。早期與北汽、吉利、裕隆等合作嘗試均未成功，近期母公司鴻海精密工業收購日產股份的計劃也受阻撓。當下全球電動汽車市場競爭白熱化，國產品牌強勢崛起，富士康實現“3+3”戰略目標困難重重，前路崎嶇。
綜上而言，富士康技術根基扎實，但終端品牌建設短板顯著，這促使其在AR賽道傾向于擔當“賣鏟人”角色，專注于為其他品牌輸出核心技術與解決方案，以己之長避己之短，謀求在新興市場中的發展機遇。
“賣鏟人”的誘惑
如今AR眼鏡市場迎來了百團大戰，市場整體銷量有望呈現出持續上漲的趨勢。
群智咨詢《2024-2029年全球XR行業深度研究報告》表明，2023年全球AR頭顯出貨量約50萬臺，2024年預計攀升至80萬臺，同比增幅約63%，這一增長主要得益于消費級AR眼鏡市場的迅速擴張，尤其是觀影級和信息提示類AR眼鏡的廣泛普及。預計2025年全球AR頭顯出貨量有望突破130萬臺，至2029年，全球AR頭顯終端年出貨量預計將跨越千萬大關，高達1210萬臺，市場潛力巨大，前景廣闊。
眾多科技企業紛紛布局AR眼鏡領域，各展其長。
小米持續發力，推出一系列創新型AR眼鏡產品，不僅顯示技術先進，還積極拓展功能與應用場景。例如，通過與游戲公司緊密合作，開發出沉浸式AR游戲，成功吸引大量消費者關注與購買，在市場中嶄露頭角。
蘋果亦不甘落后，不斷加大在AR技術研發方面的投入力度。在2024年WWDC上，蘋果透露其VisionPro已擁有2000多款原生態應用，并順勢推出visionOS2系統，旨在進一步優化用戶使用體驗，完善產品生態，鞏固其在高端AR設備市場的地位。
華為自2019年推出首款智能眼鏡HuaweiGlass后，憑借自身在5G、AI等前沿領域的技術優勢，持續對產品進行升級迭代，不斷完善產品功能，致力于為用戶提供更高效的數據傳輸與處理能力，增強產品競爭力與市場適應性。
左：蘋果VisionPro | 右：HUAWEI Vision Glass
與過往AR浪潮相比，此次行業發展基礎更為堅實穩固。此前AR行業曾陷入泡沫困境，部分企業在技術尚未成熟、應用場景模糊不清的情況下盲目跟風涌入，致使市場出現虛假繁榮景象。
以Rokid為例，其于2018年前后全力進軍AR領域，2021-2023年期間融資活動頻繁，但在2024年上半年中國消費級AR設備全渠道銷量排名中僅位居第四，銷量份額低于10%。深入探究可知，其推出的產品過度依賴合作伙伴，自身缺乏核心技術壁壘，導致市場表現遠低于投資機構預期，陷入發展困境。
雷鳥創新創始人兼CEO李宏偉曾指出，據用戶調查結果顯示，91%的分體式AR眼鏡用戶主要將其用于觀影和游戲娛樂，但當前市場上眾多AR公司卻將90%的研發精力投入到用戶使用頻率僅為9%的場景中，如鏡上辦公、空間計算等功能開發，這直接導致產品功能與用戶實際需求嚴重脫節，產品實用性大打折扣，無法有效滿足市場需求。
隨著技術的持續進步與創新，AR眼鏡在顯示技術、交互技術以及性能優化等關鍵領域均取得重大突破。新型AR眼鏡采用更為先進的顯示技術，能夠實現更高的分辨率與對比度，畫面清晰度與色彩還原度顯著提升；同時，交互功能更加靈敏便捷，用戶操作體驗更加流暢自然，極大地提升了AR眼鏡的整體用戶體驗。
面對如此充滿誘惑的市場前景，作為全球代工領域佼佼者的富士康自然難以抗拒。通過出售AR顯示解決方案，富士康不僅能夠進一步深耕微顯示技術領域，強化自身技術優勢，還有機會接觸并融合相關AI技術，實現技術能力的全方位提升。這將為其拓展至其他相關終端領域創造有利條件，進而整合產業鏈資源，構建更為完善的產業生態，提升自身在全球科技產業中的話語權。
爭當“賣鏟人”
在AR市場這片充滿機遇與挑戰的領域中，瞄準“賣鏟人”角色的企業并非僅有富士康一家，歌爾股份便是其強勁對手之一。歌爾股份在AR領域布局深遠，根基深厚。
追溯至2003-2004年，歌爾股份前瞻性地布局藍牙技術，并成功推出首款藍牙耳機，此舉成為其在智能穿戴設備領域發展的重要里程碑，為后續業務拓展奠定了堅實基礎。此后，通過與眾多知名品牌開展廣泛合作，歌爾股份不斷吸收先進技術與管理經驗，持續提升自身技術實力與市場競爭力，在智能穿戴設備市場逐步站穩腳跟。
2012年，歌爾股份捕捉到VR等相關業務領域的發展機遇，果斷切入“元宇宙”賽道。在與meta、索尼等行業頭部企業的深度合作過程中，歌爾股份積累了豐富的研發與量產經驗，在聲學、光學、傳感器等關鍵技術領域實現重大突破，技術實力得到質的飛躍。例如，在VR設備研發進程中，歌爾股份高度重視產品的舒適性與用戶體驗，通過持續優化技術方案，不斷改進產品設計，有效提升了產品性能與用戶滿意度，逐漸在VR設備市場贏得良好口碑與市場份額。
2016年，歌爾股份發起成立虛擬現實產業聯盟，廣泛聯合產業相關單位、高等院校等創新力量，共同開展技術研發與創新活動，推動行業技術進步與市場推廣。通過這一聯盟平臺，歌爾股份充分整合各方優勢資源，進一步加強了在VR、AR領域的技術研發深度與市場推廣廣度，使其在行業內的影響力與話語權不斷提升，逐步成長為AR領域不可忽視的重要力量。
近期，歌爾股份與小米達成戰略合作，共同發力推進AR眼鏡的研發與生產工作。歌爾股份憑借其在AR技術領域積累的深厚技術優勢，為小米AR眼鏡產品提供了強有力的技術支持，助力小米在AR眼鏡市場迅速崛起。這一合作不僅極大地促進了歌爾股份在AR市場的業務拓展與技術升級，也對富士康增強在蘋果供應鏈中影響力的戰略規劃產生了顯著沖擊。
尤為值得關注的是，在富士康重點布局的MicroLED領域，歌爾股份同樣展現出強大的技術創新能力與市場競爭力。其自主研發并成功推出采用全彩MicroLED光機的輕量化AR眼鏡，產品在性能、質量與用戶體驗等方面均表現出色，迅速獲得市場認可，進一步鞏固了其在AR領域的競爭地位，對富士康構成了直接的競爭威脅。
歌爾股份作為蘋果供應鏈中的“老關系戶”，長期以來與蘋果保持著緊密的合作關系，在蘋果供應鏈中占據著舉足輕重的地位。憑借其在AR技術方面的領先優勢，歌爾股份在蘋果未來的AR眼鏡項目中有望獲得更多的合作機會與資源傾斜，這無疑將在一定程度上擠壓富士康在蘋果供應鏈中的市場份額，加劇雙方在“賣鏟人”角色爭奪中的競爭激烈程度。
富士康定位在 “賣鏟人” 角色，雖然相比直接運營終端品牌風險較低，但面臨著實力友商的競爭。富士康需要謹慎對待，充分發揮自身技術優勢，加強與上下游企業的合作。