記者 杜萌
今日，光伏新能源板塊迎來(lái)了一場(chǎng)令人矚目的暴漲。板塊龍頭寧德時(shí)代（300750.SZ）暴漲14.46%，將多只新能源車(chē)ETF拉漲超5%。其中規(guī)模最大的華夏新能源車(chē)ETF（515030.SH）今日漲幅超7%。
光伏新能源板塊為何突然暴漲？這和消息層面的多重利好有關(guān)。
近日，“ChatGPT耗電量驚人”登上熱搜。據(jù)估算，ChatGPT每天要響應(yīng)大約2億個(gè)請(qǐng)求，日消耗電力超過(guò)50萬(wàn)度，相當(dāng)于1.7萬(wàn)個(gè)美國(guó)家庭的用電量。AI越智能，需要處理的信息就越多，所需電力也將呈幾何級(jí)增長(zhǎng)。馬斯克曾表示，芯片短缺緩解后，限制AI發(fā)展的將是電力和變壓器的短缺，而獲取高效清潔能源的方法，會(huì)直接影響AGI(通用人工智能)時(shí)代的到來(lái)。
英偉達(dá)創(chuàng)始人兼首席執(zhí)行官黃仁勛近日在一場(chǎng)公開(kāi)演講中，對(duì)AI的未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)進(jìn)行了深刻闡述。他明確指出，AI的盡頭是光伏和儲(chǔ)能。在推動(dòng)AI發(fā)展的道路上，不應(yīng)僅僅局限于提升計(jì)算力，而應(yīng)更為全面地審視能源消耗這一核心問(wèn)題。與此同時(shí)，OpenAI的創(chuàng)始人山姆·奧特曼也表達(dá)了類(lèi)似的觀點(diǎn)。他認(rèn)為，未來(lái)AI的技術(shù)取決于能源，需要更多的光伏和儲(chǔ)能。
隨著A股進(jìn)入年報(bào)季，不少涉及儲(chǔ)能業(yè)務(wù)的上市公司紛紛發(fā)布了2023年業(yè)績(jī)預(yù)告。鋰電龍頭寧德時(shí)代預(yù)計(jì)2023年度實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)425億元至455億元，同比增長(zhǎng)38.31%至48.07%。逆變器龍頭陽(yáng)光電源（300274.SZ）則預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)營(yíng)收710億元至760億元，同比增長(zhǎng)76%至89%，實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)93億元至103億元，同比增長(zhǎng)159%至187%。
面對(duì)久違的普漲，有基金經(jīng)理對(duì)界面新聞?dòng)浾咧毖裕敖K于漲了，可以喘口氣了”。
中歐碳中和基金經(jīng)理劉偉偉表示，市場(chǎng)前期對(duì)于新能源板塊預(yù)期過(guò)于悲觀，使得板塊估值處于歷史最低位底部區(qū)間。近期政府提出要繼續(xù)大力發(fā)展新能源，政策角度依然會(huì)大力支持，新能源也是新質(zhì)生產(chǎn)力的重要組成部分。
從行業(yè)來(lái)看，光伏行業(yè)近期景氣度超預(yù)期，全球裝機(jī)有望實(shí)現(xiàn)30%左右的增長(zhǎng)，而光儲(chǔ)一體化平價(jià)將進(jìn)一步激發(fā)新能源對(duì)傳統(tǒng)能源的替代；供給層面，由于產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格處于底部區(qū)間，二三線企業(yè)持續(xù)虧損，今年有望出現(xiàn)產(chǎn)能退出，改善行業(yè)的供需關(guān)系。新能源汽車(chē)方面，近期新能源汽車(chē)的月度銷(xiāo)量持續(xù)增長(zhǎng)，滲透率繼續(xù)提升，在去年鋰電產(chǎn)業(yè)鏈去庫(kù)存以后，產(chǎn)業(yè)鏈有望在二季度進(jìn)入補(bǔ)庫(kù)存階段，有利于上市公司收入的增長(zhǎng)；另外，經(jīng)過(guò)一兩年的洗牌，鋰電產(chǎn)業(yè)鏈龍頭公司的優(yōu)勢(shì)進(jìn)一步鞏固。
整體來(lái)看，新能源行業(yè)最悲觀的時(shí)候可能已經(jīng)過(guò)去，隨著需求的持續(xù)兌現(xiàn)，龍頭公司業(yè)績(jī)或?qū)?huì)保持穩(wěn)定增長(zhǎng)，價(jià)值回歸值得期待。
廣發(fā)國(guó)證新能源車(chē)電池ETF基金經(jīng)理羅國(guó)慶告訴記者，不論是從消息面上，還是市場(chǎng)層面，近期新能源板塊都利好不斷。電動(dòng)化的大勢(shì)并未改變，全球新能源車(chē)滲透率仍處于S型增長(zhǎng)曲線上升的早期階段。隨著政策的持續(xù)引導(dǎo)激勵(lì)以及產(chǎn)品供給的不斷完善，海外市場(chǎng)需求有望快速發(fā)力崛起，成為行業(yè)增長(zhǎng)的新一輪驅(qū)動(dòng)力，同時(shí)快充等技術(shù)的加速迭代將加速油電平價(jià)進(jìn)程，動(dòng)力電池作為新能源車(chē)產(chǎn)業(yè)鏈核心環(huán)節(jié)，將持續(xù)受益于產(chǎn)業(yè)鏈成長(zhǎng)的過(guò)程。